Saznajte više o dionicama i indeksnim sredstvima

Dionice u odnosu na fondove indeksa. Koji ima više smisla u investicijskom portfelju? To je uobičajeno pitanje koje su mnogi investitori postavili prilikom pokretanja investicijskog putovanja. Ako ste ikad pokupili financijski časopis ili razgovarali s nekolicinom financijskih savjetnika, znate da ima dosta laka mišljenja o tome trebaju li investitori kupiti pojedine dionice za svoje portfelje ili odabrati zbirku sredstava s niskim troškovima.

Za neke investitore njihovo vjerovanje u ulaganje u indeksne fondove radi tako duboko, da je gotovo kao religija za njih, govoreći svima koji su voljni slušati kako kupuju indeksne fondove dok se krava ne vrati kući. Za druge, bolje noću spavaju znajući da se njihov portfelj sastoji od pojedinih tvrtki koje su istraživali u dubini i ruku odabranima. Mnogo je buke vani i pomoći vam da dešifrirati sve različite poruke koje ste pročitali, pomislio sam da vam pružim kratak pregled nekih prednosti i nedostataka svake misli.

Ulaganje u dionice

Kada kupite dionice dionica u pojedinačnim tvrtkama, postajete vlasnik dijela tvrtke. To znači da biste trebali dobiti proporcionalni udio u dobiti ili gubitku ovisno o uspjehu poslovnog iskustva.

Recimo, primjerice, McDonald's Corporation zaradio je 4.551 milijuna dolara nakon poreza na dobit, a upravni odbor tvrtke odluči poslati 2.465.300.000 dolara od toga natrag dioničarima društva u obliku novčane dividende. Budući da postoje 1.001.368.852 dionica, ovo iznosi 2,44 dolara po dionici. Ako ste posjedovali 1.000 dionica, primili ste 2.440 dolara u gotovini. Ako ste posjedovali 1.000.000 dionica, primili ste 2.440.000 dolara u gotovini.

Ulagači koji su kupili vlasništvo u uspješnim tvrtkama u prošlosti, postali su vrlo bogati. Zamislite ako ste bili mali vlasnici tvrtke Microsoft, Google, Berkshire Hathaway, Coca-Cola, Nike, eBay, Target, Disney ili American Express.

Kako su njihova dobit porasla, koristili ste se na temelju ukupnog vlasništva koje ste imali. Zapravo, ulaganje od 10.000 dolara u Wal-Mart, kada je tvrtka prvi put dala dionice vanjskim investitorima, sada je narasla na više od 10 milijuna dolara s dividendama koje su ponovno investirane!

S druge strane, tvrtke ne uspijevaju. Ponekad se polako atrofiraju poput američkih proizvođača automobila. Drugi puta, oni završavaju spektakularno katastrofalnom talasom, poput Enrona. Ako posjedujete dionice u tim tvrtkama, vaše dionice mogu biti bezvrijedne, baš kao da ste imali lokalnu pekarnicu koja je morala zatvoriti svoja vrata.

Ulaganje u indeksne fondove

Kada kupujete indeksni fond, stvarno kupujete košaru dionica osmišljenih za praćenje određenog indeksa, kao što su Dow Jones industrijski prosjek ili S & P 500. U stvari, ulagači koji kupuju dionice indeksnog fonda posjeduju vlastite dionice desetaka, stotina ili čak tisuća različitih tvrtki posredno.

Netko tko ulaže u indeks zapravo kaže: "Znam da ću nedostajati Wal-Martovu i McDonaldovu svijetu, ali izbjeći ću i Enronove i Worldcomove svjetske tvrtke. Samo želim zaraditi novac od korporativne Amerike postaje vlasnik dijela, a moj jedini cilj je zaraditi pristojnu stopu povrata na moj novac tako da će s vremenom rasti. Ne želim da moram pročitati godišnja izvješća i 10K, a ja ne želim svladati napredne financije i računovodstvo. "

Statistički govoreći, 50% dionica mora biti ispod prosjeka i 50% dionica mora biti iznad prosjeka. Zbog toga su mnogi ulagači indeks fonda tako strasni o ulaganju pasivnih indeksa. Oni ne moraju potrošiti više od nekoliko sati godišnje gledajući preko njihovog portfelja. Dok dioničar investitora u pojedinim tvrtkama mora biti upoznat s poslovanjem tvrtke, njegovim računom dobiti i gubitka, bilancom, financijskim omjerima, strategijom, upravljanjem i više.

Iako samo vi i vaš kvalificirani financijski planer mogu odlučiti koji je najbolji pristup i koji je najprikladniji za vašu situaciju, kao opće pravilo, investiranje indeksnih sredstava bolje je od ulaženja u pojedinačne dionice jer se troškovi održavaju nisko, uklanja potrebu stalnog proučavanja zarade izvješća tvrtki, a gotovo sigurno rezultira "prosječnom", što je daleko bolje da izgubite teško zarađeni novac u lošoj investiciji.