Ulaganje u jedinice investicijskih trustova

Jedinstveno investicijsko povjerenje nije uzajamni fond, ali UIT-ovi su slični na tolikim razinama kako im pomaže misliti na njih kao investicijska sredstva s nekoliko uvrštavanja.

Jedinica investicijskih povjerenja (UITs)

UIT je učinkovito investicijsko društvo ili tvrtka koja snabdijeva ulaganja, obično dionice ili obveznice, u jednu cjelinu. Ove jedinice se prodaju investitorima da se drže na unaprijed određenom vremenskom razdoblju. Cilj je da će investicije cijeniti i proizvesti dohodak. Razmislite o investicijskom investicijskom povjerenju kao zbirku drugih investicija, baš kao i uzajamni fond.

U svijetu obveznica, UIT je u biti zbirka obveznica, obveznica ili derivata obveznica.

Sličnosti i razlike

Za razliku od investicijskog fonda, investitorima u investicijskom investicijskom povjerenju ne trguje menadžer fonda. Umjesto toga, rukovoditelj kupuje investicije i drži ih do dospijeća.

Kupnja UIT-a se malo razlikuje od kupnje jednog investicijskog fonda. Naknade za upravljanje UIT-om znatno su niže od onih investicijskih fondova - vjerojatno jer se ne radi o "menadžmentu" koji je uključen u buy-and-hold portfelj kao UIT. Međutim, postoje troškovi prodaje povezanih s jednim investicijskim fondovima, baš kao i naknade povezane s uzajamnim fondom. Ali ovdje je ulov: Plaćate prodajno povjerenstvo za kupnju UIT-a, ali nikad nećete prodavati.

Budući da se UIT sastoji od ulaganja koja će se održavati do dospijeća, jedinstveni investicijski fond također ima datum dospijeća, za razliku od investicijskog fonda. Neki UIT-ovi su dizajnirani da sazriraju u pet godina ili tako. Drugi su dugoročna ulaganja koja neće zrasti do 30 godina nakon stvaranja.

Pro i kontra za kupnju UIT-a

Postoje tri glavna čimbenika koji valja istaknuti ako razmatrate UIT za svoj portfelj. Dva su profesionalci, a druga je kon.

Na pozitivnoj strani, najveća prednost UIT-a je i najveća prodajna točka za investicijski fond obveznica: diversifikacija. UIT posjeduje niz raznovrsnih obveznica i povezanih ulaganja, a kupnja zbirke ulaganja općenito se smatra sigurnijom od kupnje jedne investicije.

Druga je pozitivna činjenica da se raznoliki fondovi UIT-a ne mijenjaju. Ako posjedujete UIT, znate koje su veze u njemu. Ne morate čekati do tromjesečne izjave da biste vidjeli što je upravitelj fonda kupio, ono što je prodao i ono što ste ostali. UIT nudi dosljednost koja može biti korisna i ugodna za mnoge investitore, posebno one koji su u mirovini.

Treći faktor mora se smatrati negativnim, iako je usko povezan s dva pozitivna čimbenika. Budući da UIT posjeduje niz obveznica unutar njega, potencijalni investitor treba istražiti sva udjela kako bi se osiguralo da svi ispunjavaju svoju individualnu toleranciju na rizik. To može biti dugotrajan proces. Mnogo investitora može biti pametniji potez kupiti manje složene investicije, poput američkih riznica.