Razvojni fondovi temeljeni na vrijednostima su uspješni

Društveno odgovorno ulaganje ima svoje korijene u primjeni religijskih vrijednosti investicijskim dolarima.

To je u velikoj mjeri uzelo oblik izbjegavanja tzv. Zametaka grijeha, inače ulaganjem u cjelokupno tržište, uzimajući primjerice tvrtke uključene u sektore kao što su alkohol, kockanje ili pornografija. Brojni organizatori rade prilično dobro servisiranje ovog tržišta, a ovdje su 5 vodećih igrača:

1) Ave Maria investicijski fondovi- koju upravlja Schwartz Investment Counsel u Plymouthu u Michiganu, ima više od 1,7 milijardi dolara u imovini u javnosti koja se suočava s investicijskim fondovima među njihovim skoro 2 milijarde dolara imovine pod upravljanjem u onome što tvrtka zove "Najveća obitelj katoličkih investicijskih fondova". Tvrtka "prvo prikazuje svoje investicije na financijske kriterije, a zatim uklanja tvrtke uključene u praksu pobačaja ili čija je politika procijenjena kao anti-obitelj. Ono što čini protuobiteljsku praksu temelji se na moralnim prosudbama katoličkog savjetodavnog odbora tvrtke. " Ovaj uski kriterij povijesno je bio čitav opseg pregleda koji ova skupina provodi, za razliku od nekih od uobičajenih problema koji društveno odgovorni investitori diljem okolišnih i društvenih čimbenika.

Oko polovice njihove imovine s investicijskim fondovima nalazi se u Fondu za porast donacije Ave Maria koji je fond sa 4 zvjezdice po Morningstaru. Od početka, fond je u prosjeku 9,68% u odnosu na S & P 500 8,28%, što je dobar rezultat za ulagače koji su uključeni. Izrazito je siguran način pokušavanja usklađivanja vaših vrijednosti s vašim novcem, u ovom slučaju onih rimokatoličara

2) Azzadovi fondovi - osnovana 1997. godine, Azzad također nastoji ulagati u vjerske etičke kriterije, u slučaju islamskih financija ili onoga što su poduzeli kako bi nazvali Halal Investing, ili oblik ulaganja na temelju Sharija. Kao što je nedavno objavljeno u časopisu Journal of Environmental Investing, islamska financija ima svoje korijene u zajedničkoj vrijednosti, ali se često prakticira kao oblik negativnog probira.

Azzadova verzija uključuje sedam koraka unutar svog "Halal" pristupa, uključujući i screening tvrtki uključenih u alkohol, duhan ili svinjetina. Kao što smo profilirali u našoj knjizi 2011 Evolutions in Sustainable Investing, jedan od vodećih investicijskih fondova za održivu investiciju u Velikoj Britaniji, Jupiterov ekološki fond, dugo je imao jedno od najvećih udjela u organskom proizvođaču svinjetine Cranswick plc, a ostaje treći fond najveći udio u ovom datumu. To je samo reći da kada uklonite slojeve luka na održive strategije ulaganja, kao što smo vidjeli u 15 studija slučaja koje smo napravili za knjigu Evolucija, da se dobiveni pristupi mogu biti vrlo različiti, posebno ako gledate strog screening od nekoliko sektora u odnosu na kažu fokus na klimatske promjene ili ljudska prava.

Na kraju ćete imati vrlo različite rezultate, tako da ključ promatra izvedbu u kombinaciji s vrijednostima ili strategijama koje zaista želite primijeniti na ulaganja.

Azzad je u posljednje vrijeme imao 387 milijuna dolara po DIP-u. Zanimljivo je da se nedavno pridružio ICCR-u, koaliciji vjerskih investitora s oko 2 trilijuna dolara u imovini koji se bave korporacijama na pitanjima društvene odgovornosti, pokazujući da Azzad dopire preko religija. ICCR je važna grupa koja je uglavnom rodila ideju angažiranja tvrtki i kroz izravni dijalog i rezolucije dioničara kako bi tražili promjene na pitanjima iz izvršne plaće u tvornicnim uvjetima u Bangladešu i daleko dalje.

U tijeku su rekordne rezolucije dioničara ove godine, a ovdje možete vidjeti više o svojim aktivnostima.

3) Everence Praxis - Čak i veći u ovom prostoru nego Ave Maria iznad je Everence Asset Management, čak i ako njihova linija Praxis Mutual Fund nije baš velika.

Everence je vidio kako se njihova imovina povećava s 2,1 milijarde dolara u 2012. na preko 2,5 milijarde dolara u 2014. godini, što nije nimalo loše za približno 20%. Everence nadgleda najveće vjerodostojne vrijednosti usredotočene na US Mutual Fund sadržane na popisu društveno odgovornog investicijskog fonda članova američke SIF-a, a to je Praxis Intermediate Income, koji upravlja 424 milijuna dolara s naglaskom na fiksni dohodak. Više o svojim navikama probira možete pronaći ovdje. Kao i kod Azzada iznad, izvedba od osnutka nakon naknada nešto je ispod referentne vrijednosti, no bit će uskladiti vrijednosti s novcem i ne odustati od performansi.

4) Timotejev plan - onda dolazimo do Timoteja, koji se zovu praktikanti "Biblically Responsible Investing". Fond ima za cilj uspostaviti moralne ekrane s ciljem očuvanja kapitala kroz usklađivanje ili premještanje mjerila i kao što smo vidjeli kroz naše istraživanje, negativan probir najbolje ispunjava tržišne performanse, pa postoji ograničeni rizik od padova i slično, vjerojatno malo izgleda za značajne outperformance dostupne kroz takve pristupe. Taj je fond bio nedavni investitor u naporima Indianapolisa 500 Jonatana Byrda u 2015. godini, možda zanimljiv izbor.

Bilo koji investitor usmjeren na pitanja zaštite okoliša i / ili klimatske promjene neće naći mnogo veze s pristupom sredstava navedenih u ovom članku, pa će biti zanimljivo vidjeti kako ova sredstva reagiraju na nadolazeću enciklik Pape Franje o klimatskim promjenama.

5) Upravljanje investicijama Wespath - Posljednje, ali ne i najmanje važno je upravljanje novcem Sjedinjenih Metodističkih Crkava koje izvodi Wespath iz Illinoisa.S više od 21 milijarde dolara u imovini, Wespath je vjerojatno najveći novčani fond u SAD-u koji je upravljao društvenom odgovornošću izvan velikih mirovinskih fondova NY i California, što ih čini važnim tijelom za gledanje.

Oni traže "konkurentna investicijska rješenja usklađena s vrijednostima crkve". Njihov pristup uključuje traženje "nižih troškova, veće transparentnosti i koncentriranog, koordiniranog usmjeravanja na upravljanje investicijskim fondovima, primjenom temeljnih načela njihovih socijalnih načela". Takva je bila vizija Johna Wesleyja, koja je davne 1700. godine držala da poslovna praksa "ne bi trebala uzrokovati štetu bližnjemu".

Brzo se može vidjeti da postoje mogućnosti za investitore koji žele uskladiti svoje osobne ili vjerske vrijednosti s njihovim novcem. Bit će vrlo zanimljivo promatrati i vidjeti kako se ovo područje razvija kroz 2015. dok Papa Franjo podiže svoje pozive na djelovanje na klimu.

Glavni menadžeri fonda pokazuju da postoji ograničeni nedostatak pristupa koji su do sada poduzeli, a drugi menadžeri poput Dana i Horizon također se pojavljuju s sličnim pristupima. Kako uskladiti zabrinutost s klimatskim promjenama za sljedbenike Pape Franje i njihove investicijske dolare bit će vrlo zanimljiva.