Kako trgovati futures kave

Što se tiče običnog novčanog volumena, kava se nalazi na drugom mjestu na najčešće razmijenjenoj robnoj listi. Kava je možda jedna od najzanimljivijih, ali nestabilnih roba za trgovinu.

Kava je član meke robne skupine zajedno s ostalim proizvodima koje uzgajaju poljoprivrednici, uključujući šećer, sok od naranče, kakao i voće. Većina tih roba, uključujući kavu, sklone su divljim nagibima u cijeni, a trgovci moraju razmišljati o različitim čimbenicima oko proizvodnje i potražnje kave prilikom donošenja odluka u vezi budućnosti kave.

Vrste kave

Postoje dvije glavne vrste kave: Robusta i Arabica. Kava koja se trguje na Intercontinental Exchange (ICE) futures ugovor u SAD-u je Arabica. Robusta zrna kave trgovina po višim cijenama, u velikoj mjeri zbog potražnje velikih globalnih kupaca, uključujući Sara Lee, Kraft, Proctor & Gamble i Nestlé.

Te tvrtke zajedno kupuju gotovo 50 posto sve kave proizvedene širom svijeta, a oni su poznati kao "Big 4" kruh za kavu. Te tvrtke posjeduju mnoge robne marke vezane uz kavu i proizvode kavu pod raznim imenima. Zbog količine kave koju ta poduzeća kupuju, sve promjene u njihovoj potražnji mogu utjecati na cijene futures kave.

Arabica grah može se smatrati kvalitetnijim od strane nekih u industriji kave, a vjerojatno ćete piti kavu Arabica grah kada kupite Starbucks ili druge vrhunske kave.

Što se tiče trgovačke futures kave, za jednostavnost, ovaj članak će se usredotočiti na Arabica grah. Osnove Robusta mogu utjecati na cijenu Arabice jer je Robusta vrlo bliska zamjena.

Arabica grah se pretežno uzgaja u Brazilu, dok je Columbia drugi najveći proizvođač. Oni su također uzgojeni u Srednjoj Americi, ali većina trgovaca kafića usredotočuje se na Brazil kada trgovaju kavu.

Učinci vremena

Kava raste na malim stablima, tako da usjevi ostaju u tlu tijekom cijele godine. To ih čini podložnim elementima vremena. Drveće mora cvjetati svakog proljeća kako bi se dobilo dobre usjeve, a važno je imati vrijeme koje pogoduje stablima koja cvjetaju uspješno u tom razdoblju.

Vrijeme igra veliku ulogu u proizvodnji kave. Dugotrajna razdoblja prekomjerne vlage ili suhog vremena mogu utjecati na brojeve prinosa. Međutim, mraz ili zamrzavanje predstavlja najveću prijetnju proizvodnji kave. Sezone za uzgoj kave su suprotno od SAD-a budući da glavna zemlja raste u usjevu na južnoj hemisferi.

Većina najvećih poteza u cijenama kave se događa jer stabla oštećuju hladna vremena. Pažljivo se približite trgovini futures kave ako su vremenske prognoze pozivaju na ekstremno hladne vremenske uvjete. Kava se može kretati vrlo brzo, a cijene će skočiti više nego što mnogi očekuju ako zamrzavanje pogađa rastuću regiju Brazila, na primjer.

Politička stabilnost

Više od 65 posto svjetskih zrna kave potječe iz pet zemalja, a ako bilo koja od tih zemalja doživljava političku nestabilnost, to bi moglo utjecati na proizvodnju kave, nestašice i time i cijene. Brazil nastavlja proizvoditi više od 30 posto svjetske kave, a potom Vijetnam, zatim Columbia, Indonezija i Etiopija. Tržište vrlo brzo reagira na sve događaje u tim zemljama koje bi mogle uzrokovati pad opskrbe za kavu.

Povećana potražnja potrošača

Na strani potražnje također igra veliku ulogu u cijeni kave. Europa je najveći potrošač kave, pijući više po glavi stanovnika u Europi nego ostatak svijeta. SAD su također značajan potrošač. Zemlje u razvoju poput Kine i Južne Amerike nastavljaju se navikavati na kavu i mogu računati na znatno povećanje potražnje u nadolazećim desetljećima.

Potražnja se obično povećava na prilično pouzdanom nivou, a ljudi piju kavu u dobrim vremenima i loše. Međutim, ako gospodarstvo pada u duboku recesiju, potražnja za kavom, a vjerojatno i sve robe, će se smanjiti.

Savjeti za trgovinu kavom

Kava budućnost može napraviti širok zamah unutar svakog trgovanja dan. Ekstremna razlika u cijeni čini kavu opasnim za trgovinu na kratkoročnoj osnovi, osim ako ne možete posvetiti vrijeme za praćenje tržišta tijekom dana. Uspješno trgovanje također zahtijeva da se disciplinirate, kontrolirate svoj rizik i brzo izađete s tržišta ako trgovina ne radi. Dobivanje profita prema vašim ciljevima ključno je jer se tržišna cijena može vrlo brzo okrenuti.

Neki trgovci preferiraju trgovinsku kavu na duži rok horizonta. To znači potražiti veće poteze u kavi tijekom nekoliko tjedana, za razliku od pokušaja trgovanja na dan futrovanja kave. Ponekad, možete odabrati da brzo zaradite ako tržište izvrsno krene. Međutim, ima smisla tražiti veće poteze koji imaju omjer dobiti od tri do jedan ili riskirajući jedan dolar da naprave tri.

Također možete razmotriti trgovanje kavom prodajom opcija umjesto korištenja futures ugovora. Kava obično ima veliku količinu premije u njima zbog tržišnog naklonost za širok cijenu zamah. Opcije mogu dobro funkcionirati na ovom tržištu jer vam daju neki jastuk kako bi izdržali nestabilnost cijena.

Na primjer, možete prodati opciju stavljanja na kavu umjesto kupnje futuresnog ugovora. Opcije prodaje nude veliki rizik, slično futuresu. Za one koji ne trguju na futures tržištu, proizvod kao što je JO ETN ima visok stupanj korelacije s cjenovnim potezima na tržištu futures kave.

Mnoge su mogućnosti za trgovanje kavom, osobito ako možete biti oprezni i disciplinirani.Učinite svoje istraživanje i napravite plan trgovanja. Uživajte u brzom smanjenju gubitaka i praćenju tržišta za određeno razdoblje, umjesto da skakate na prvi dan. ETN proizvod mogao bi biti idealan za duži rok trgovanja jer nosi manje rizika od budućih ili opcija. Iako ETN može biti nestabilan, nema isti stupanj poluge kao i futures i futures opcije ugovore.