Što je beta za investicijske fondove

Zajednički fond Beta može se koristiti kao prediktor volatilnosti fonda ili kretanja cijena gore-dolje, u usporedbi s referentnom vrijednošću. Investitori mogu koristiti Betu kako bi odredili tržišni rizik investicijske sigurnosti, a time i njegovu prikladnost za određenu toleranciju rizika ulagača. U ovom članku pojednostavljujemo Beta i kako ga upotrijebimo u ulaganju.

Definicija i primjer banke za investicijske fondove

Beta je, s obzirom na investiranje uzajamnog fonda, mjera određenog kretanja (uspona i padova) fonda u odnosu na cjelokupno tržište. Za referencu, tržište dobiva beta 1,00. Ako beta verzija fonda ili ono što Morningstar naziva "najpovoljnijom beta verzijom" je 1,20, to govori investitoru da može očekivati ​​da će se fond koji se mjeri vratio 20% više od indeksa u gore navedenom tržištu i 20% niži u dolje na tržištu.

Na primjer, ako je "best-fit" indeks fonda S & P 500 i indeks ima povrat od 10% ove godine, investitor bi očekivao da fond s beta 1,20 ima povrat od 12%. Nasuprot tome, ako je indeks S & P 500 pao 10% tijekom zadane godine, za godinu dana očekuje se pad fonda s beta 1,20.

Primjena Beta uzajamnog fonda

Investicijski fondovi mogu koristiti beta u planiranju odabira fonda kako bi odredili volatilnost fonda i usporedili njegovu osjetljivost na kretanje na cjelokupno tržište. Beta se može smatrati mjerom osjetljivosti ili volatilnosti. Beta mjere više od 1,00 će pokazivati ​​veće uspone, ali niže niže (šire promjene u cijeni ili NAV za investicijske fondove).

Investitor u investicijskom fondu koji traži fond s manjom volatilnošću (manji zamah u cijeni ili NAV) može tražiti sredstva s betovima manjim od 1,00. Beta se također koristi za planiranje diverzifikacije fondova i može se koristiti kao dio procesa izgradnje portfelja investicijskih fondova.

Treba li koristiti Beta za odabir investicijskih fondova?

Sada kada znate osnove, pitanje koje ostaje jest, trebate li koristiti Beta za istraživanje investicijskih fondova? Ukratko, Beta je statistička mjera koja može biti vrlo korisna za diverzifikaciju i napredne mjere za mjerenje rizika / volatilnosti, ali Beta nije neophodna za izgradnju velikog portfelja investicijskih fondova. Ukupni rizik od određenog portfelja određen je njegovom jedinstvenom raspodjelom sredstava (kako kombinirate različite vrste sredstava).

Dno crta je osigurati da vaša posebna investicijska sredstva nemaju ciljeve koji se preklapaju (oni nisu previše slični). Da biste to učinili, jednostavno odaberite sredstva iz različitih kategorija uzajamnih fondova. Ako poduzmete korak dalje, možete upotrijebiti indeksne fondove gdje je to moguće. To osigurava da neće biti "stila drift". Drugim riječima, znate što dobivate kada kupite indeksni fond. Međutim, aktivno upravlja fond može polako ali sigurno promijeniti svoj stil ili cilj s vremenom.

Odricanje od odgovornosti: Informacije na ovoj web stranici pružaju se samo u svrhu rasprave i ne smiju se pogrešno shvatiti kao investicijski savjeti. Ni pod kojim okolnostima ove informacije ne predstavljaju preporuku za kupnju ili prodaju vrijednosnih papira.