Dionice i fondovi srednjeg kapitala: definicija, primjeri, utjecaj na ekonomiju

Dionice srednjih dionica su dionice javnih poduzeća s tržišnim kapitalizacijama između 1 milijarde i 5 milijardi dolara. Neki analitičari čak smatraju da su tvrtke koje su velike kao i 10 milijardi dolara biti srednja kapa. Tržišna kapa se utvrđuje množenjem broja dionica dionica zaliha trenutne cijene dionica. To su ponešto poznate tvrtke koje imaju dobar potencijal rasta.

Trebate li kupiti dionice sredstava ili investicijske fondove? Ako kupite pojedine dionice, morate istražiti svaku tvrtku da odlučite koji su dobri odabiri. To zahtijeva vrijeme i stručnost. Trgovina je da biste mogli pronaći nešto što su analitičari dionica previdjeli.

Mnogo je lakše odabrati investicijske fondove srednjeg udjela. Ta sredstva upravljaju menadžeri koji poznaju poslovanje u srednjoj kapi iznutra i izvana. Još ih morate istraživati, ali to smanjuje rizik. To je zato što sredstva daju raznolikost. Oni vam daju najbolji povratak za najmanje rizik tijekom vremena.

Također možete odlučiti ići s burzovnim sredstvima koja se fokusiraju na dionice srednjeg kapitala. Oni imaju niže naknade od investicijskih fondova. Na padu, nikad više nećete nadmašiti tržište s ETF-om. To je zato što im je cilj pratiti tržište.

Četiri razloga za kupnju

Svaki dobro diversificirani portfelj trebao bi imati neki postotak srednjih dionica ili investicijskih fondova. Iznos ovisi o vašim specifičnim investicijskim ciljevima i raspodjeli sredstava. Također ovisi o trenutnoj fazi poslovnog ciklusa. Evo četiri razloga za kupnju srednjih dionica.

1. Proširenje poslovnog ciklusa. Tvrtke srednjeg sloja rade dobro u fazi ekspanzije poslovnog ciklusa. Rast je stabilan, dok su kamatne stope još uvijek niske i kapital je jeftin. Kao rezultat toga, menadžeri srednjeg dometa mogu dobiti zajmove s niskim troškovima koji su im potrebni kako bi zadovoljili rastuće potražnje. Oni rastu ili ulaganjem u kapitalnu opremu, spajanja ili akvizicije.

2. Mid Cap protiv malih kapa, Tvrtke srednjeg dometa nisu tako rizične kao male tvrtke. U ekonomskoj krizi, manja je vjerojatnost da će bankrotirati kao mali kapital.

Srednji se kapci obično nalaze dulje, tako da kroz istraživanja možete dobiti više informacija o njima. Oni imaju više tragova i malo su stabilniji.

Zapravo, morate istražiti prije kupnje srednjih dionica. Te tvrtke imaju različite zarade i potencijal rasta.

Na primjer, neki mogu ostati na neodređeno vrijeme. Njihov poslovni model ne smije im dopustiti da rastu sve veće. Mogu ispuniti sve zahtjeve za svojim proizvodom koji postoji. U nekom drugom slučaju, njihovo upravljanje možda ne želi postati tvrtka s velikim brojem dionica. Mogu uživati ​​u vođenju srednje velikih tvrtki.

Postoje neki s solidnom zaradom, ali su u neatraktivnom segmentu burze. Kao rezultat toga, oni imaju niski omjer cijene i zarade. Iako je njihova prodaja jaka, investitori ne vole svoju industriju. Bez te kazne, ove srednje kapice inače bi mogle postati velika kapica.

Druge tvrtke sa srednjim kapitalom mogu biti spremne biti sljedeći veliki izbiti. Možda su na rubu objavljivanja novog proizvoda ili stjecanja konkurenta. U tim slučajevima, srednja kapa može pružiti isti potencijal rasta kao manja tvrtka s manjim rizikom.

Drugi način da se srednja kapa može isplatiti jest ako tvrtka s velikim kapom odluči kupiti. U tom slučaju, vaša zaliha može se pretvoriti u zalihu velikih kapa. Ako je prekidač velikodušan, možete dobiti puno.

3. Mid Cap protiv Velike kape. Tvrtka srednjeg dioničarstva neće biti jednako stabilna kao i tvrtka s velikim kapitalom. Prvo, oni nemaju toliko kapitala da prošle kroz krizu. Stoga će one biti rizičnije u kontrakcijskoj fazi poslovnog ciklusa. Drugo, obično su usmjereni na jednu vrstu poslovanja ili tržište. Ako to tržište nestaje, oni će također.

4. Mid Caps nadmašuju i veliku i malu kapu. John Roth, voditelj portfelja Fidelity Mid-Cap Stock fonda, utvrdio je da su srednje kapice nadmašile male i velike kape tijekom posljednjih 20 godina. Usporedio je prinose Russell MidCap® indeksa s Russellovom 2000® Indeksom (malim kapom) i Russellom Top 200® indeksom (200 najveća kapa). Srednji su kape dosljedno nadmašili. Oni imaju niži rizik od malih kapica, ali veći povratak od velikih kapa.

Primjeri

Mnoge tvrtke srednjeg dometa dobro su poznate. Oni su bili dovoljno dugi da bi osigurali njihovu tržišnu nišu. Mnoge tvrtke sa srednjim kapitalom nalaze se u sektoru financija, nekretnina ili transport. Evo popisa nekih poznatih korporacija srednjeg kapitala:

• 3D sustavi Corp
• Dollar Tree Inc
• Nu Skin Poduzeća
• Pitney Bowes

Ovaj popis ni na koji način ne znači da su to sigurna ulaganja. To je uloga dobrog financijskog planera. Dionice srednjeg dioničara možda čak ni ne mogu odgovarati vašim osobnim ciljevima ulaganja. Posavjetujte se s financijskim planerom kako biste utvrdili kako se srednja kapa uklapaju u raspodjelu sredstava.