Najbolji sektori za faze u gospodarskom ciklusu

Mnogi investitori ne uspiju na tržištu vremena; drugi nikad to ne pokušavaju jer se boje riskirati gubitak teže zarađene štednje do hirovima burze. U oba slučaja postoji nedostatak razumijevanja tržišnih i ekonomskih ciklusa i temeljnih pogrešaka u strategijama raspodjele imovine.

Znajući koji sektori koji mogu nadmašiti tržište dionica mogu se obaviti na pametan način ako razumijete i promatrate faze poslovnog ciklusa. Iz tog razloga, pogledajte neke od osnova ulaganja uz investicijske fondove, a zatim prijeđite na učenje više o ulaganju s sektorima.

Saznajte kako izraditi portfelj

Vrijeme na tržištu ulaganjem u sektorske fondove može zvučati rizično ili neodgovorno na površini, ali to može biti učinjeno mudro. Da biste izgradili najbolji portfelj investicijskih fondova, uvijek počinjete s alociranjem imovine koja je prikladna za vaš vremenski horizont i toleranciju na rizik.

Na primjer, investitori koji možda trebaju iskoristiti svoje uštede u manje od 10 godina trebaju imati relativno konzervativnu mješavinu dionica, obveznica i gotovine, u usporedbi s investitorom koji ima više od 10 godina ulaganja. Isto tako, ako se svaki put kada vidite pad bilance vašeg računa, vjerojatno ćete imati toleranciju niskog rizika, što znači da bi vaša raspodjela sredstava trebala biti relativno konzervativna, bez obzira na vremenski okvir do povlačenja.

Kada dođete do raspodjele sredstava, spremni ste za izgradnju portfelja. Dobar model za većinu investitora koji će pratiti izgradnju portfelja nazivaju se jezgrom i satelitskom strukturom. Kao što ime sugerira, počnete s jezgrom, kao što je jedan od najboljih S & P 500 Index fondova, i gradite oko njega drugim sredstvima. Ovdje dolaze sektori: oni mogu biti neki od "satelita" koji postaju dio diverzificiranog portfelja.

Ulaganje u sektorske fondove

Sektorski fondovi se usredotočuju na određenu industriju, društveni cilj ili sektor kao što su zdravstvena zaštita, nekretnine ili tehnologija. Njihov je investicijski cilj pružiti koncentriranu izloženost određenim industrijskim grupama, nazvanim sektorima. Investicijski investitori koriste sektorske fondove kako bi povećali izloženost nekim industrijskim sektorima za koje vjeruju da će raditi bolje od ostalih sektora.

Ali kako može investitor znati koji će sektor u određenom trenutku obavljati najbolje rezultate? Naravno, ne postoji kristalna kugla kada je u pitanju ulaganje; nitko sa sigurnošću ne zna što će tržište dionica ili gospodarstvo učiniti, osobito u kratkom vremenskom razdoblju, kao što je jedan dan, jedan mjesec ili čak godinu dana.

Kako se burza odnosi na ekonomske cikluse

Razumijevanje razlike između tržišnih i gospodarskih ciklusa i njihovog povezivanja s rezultatima ulaganja može pomoći u određivanju najboljih vremenskih strategija i strukture portfelja.

Na primjer, jeste li znali da je tržište bikova za zalihe obično vrhunac i može početi padati prije ekonomija vrhova? Drugim riječima, tržište novog medvjeda za zalihe može započeti čak i kad gospodarstvo i dalje raste, iako vrlo sporo. Zapravo, do trenutka kada je Federalna rezerve službeno rekla da je započela recesija, moglo bi biti dobro da se agresivnije i počnete stavljati više investicijskih dolara u dionice.

Svi investitori, koji uključuju pojedince, upravitelje imovine, mirovinske fondove, banke, osiguravajuća društva, samo da navedu nekoliko, zajedno čine i utječu na ono što najviše nazivaju "tržištem". Tehnički se tržište odnosi tržišta kapitala , što je tržište za investitore da kupuju i prodaju investicijske vrijednosnice, kao što su dionice, obveznice i investicijski fondovi.

Kada čujete ili čitate o referenci na "gospodarstvo", najčešće se odnosi na ono što čini gospodarski sustav, koji uključuje potrošače, industriju, korporacije, financijske institucije i vladu.

Odabir najboljih sektora temeljenih na fazama poslovnog ciklusa

U velikom pogledu na sliku, mjesto gdje se burza i gospodarstvo preklapaju su poslovni. To je zbog mnogih razloga, ali prvenstveno zbog činjenice da poslovanje, što znači sve, od malih poduzetnika do korporacija, privlači gospodarstvo i razlog su tržišta dionica.

Stoga investitori mogu promatrati poslovni ciklus i odabrati sektore na temelju povijesnih trendova unutar različitih faza ciklusa:

1. Faza rane ciklusa: Gospodarstvo se brzo oporavlja od recesije. Kredit počinje rasti kada monetarna politika olakša (kamatne stope padaju), što dodaje novac i likvidnost oslabljenom gospodarstvu. Kao rezultat toga, korporativna zarada raste i potrošači troše. Najbolji sektori uključuju cikličke i financijske potrošače.
2. Faza srednjeg ciklusa: To je obično najduža faza poslovnog ciklusa. Gospodarstvo je jači, ali rast je umjeren. Kamatne stope su na najnižoj razini, a korporativna zarada je najjača u ciklusu. Najbolji sektori uključuju industrije, informacijsku tehnologiju i osnovne materijale.
3. Faza kasnog ciklusa: Gospodarski rast usporava i počinje se pretjerano zagrijavati, budući da se inflacija povećava, a cijene dionica počinju izgledati skupo u usporedbi s zaradom (vidi S & P 500 Index P / E omjer). Najbolji sektori u ovoj fazi uključuju energiju, komunalne usluge, zdravstvenu skrb i potrošačke ključeve
4. Faza recesije: Gospodarska aktivnost i korporativna dobit opadaju, a kamatne stope se penju dok Federal Reserve radi kako bi se riješila inflacija. Najbolji sektori u toj fazi uključuju iste sektore koji počinju dobiti korist u fazi kasnog ciklusa.Međutim, ova faza je obično najkraća (obično manje od godinu dana) i može se razmotriti prijelaz u sektore faze ranog ciklusa.

Zapamtite i koristite 5% pravilu investicijskog dodjele

U vašem umu još uvijek imate nekoliko pitanja, kao što je "Koliko bi mogla izdvojiti dio svog portfelja za svaki sektor?" i "Koliko sektora trebam koristiti?" Opće pravilo koje slijedi nije dodjeljivanje više od 5% svakom sektoru i izbjegavanje više od 20% svog portfelja posvećenih sektorima. Zato možete koristiti između jednog i četiri sektora.

Razlog tome je da će vam ostala zaliha koja možete koristiti, poput fondova S & P 500 Index, izloženost sektorima, a ne želite previše zaliha fondova preklapati, inače ćete poraziti jednu primarnu svrhu korištenja sektora, koji za diversifikaciju. Taktičko i strateško ulaganje nije samo povećanje povrata!

Odricanje: Informacije o ovoj web stranici pružaju se samo u svrhu rasprave i ne smiju se pogrešno shvatiti kao investicijski savjeti. Ni pod kojim okolnostima ove informacije ne predstavljaju preporuku za kupnju ili prodaju vrijednosnih papira.