Način funkcioniranja koeficijenata utemeljene na troškovima

Svaki dugoročni investitor mora znati o produljenoj praksi (također se katkad naziva i prodorom na temelju troškova). To je porezna povlastica Kongres daje obiteljima koji nisu dovoljno bogati da bi bili podložni porezu na imovinu, ali koji su marljivo izgradili bogatstvo stjecanjem dionica, ulaganja u nekretnine ili druge imovine (poput građevinske opreme) tijekom svog životnog vijeka i žele ih proći imovine na svoju djecu, unuke, nećakinje, nećake ili druge nasljednike nakon smrti.

Koja je pojačana osnovna praznina? Prema sadašnjem poreznom zakonu u Sjedinjenim Američkim Državama, kada umrete, kvalificirane dionice, nekretnine i ostala imovina koja ste ostavili vašim nasljednicima u potpunosti su izbrisali svoju osnovnu cijenu. To znači da vaši nasljednici mogu vrednovati tu imovinu po fer vrijednosti na dan kada su naslijedili imovinu.

Pravilno upravljano, prodorna osnovna praznina blizu je dvostrukoj kombinaciji Roth 401 (k) i Roth IRA-e u smislu prikupljanja novca na većini porezno učinkovit način za generacije vaše obitelji. U određenim okolnostima može čak biti poželjno naslijeđeno IRA.

Primjer u stvarnom svijetu

Zamislite da, kao jedna od pet obitelji u Sjedinjenim Državama, zaradite minimalno $ 8.333 mjesečno. Živite ispod vaših sredstava i nemate dug. Pretpostavimo da ste financirali kupnju svog doma, ali vaše isplate hipoteke su skromne jer ste konzervativni s vašim novcem. Planiraš to platiti prije nego što odete u mirovinu, tako da ne uzrokuje da izgubite spavanje noću.

Vi odlučujete da ćete uštedjeti 10 posto vašeg početnog prihoda od pretexa na redovnom brokerskom računu ili putem izravnih kupovnih planova i njihovih blisko povezanih sestara, DRIPs. Ulagate u košaru dionica koje se kombiniraju s prosječnim stopama povrata. (Zbog jednostavnosti pretpostavimo da ste kupili samo dionice koje ne plaćaju dividendu, ali temeljni koncept je isti bez obzira na to.) Ovo držite 35 godina. Nikada ne povećavate svoju godišnju uštedu inflacijom, tako da predstavlja manje i manji teret vašeg novčanog tijeka kako vrijeme prolazi i dolar gubi kupovnu moć.

Tijekom godina odvojite od 350.000 dolara iz vlastitog džepa. Završi s 2,710,244 dolara koji sjedi na brokerskom računu. Ovo predstavlja nerealizirani dobitak od 2.360.244 dolara.

Ako prodajete dionicu, morat ćete platiti savezne poreze na kapitalnu dobit, kao i državne i lokalne poreze. U najgorem slučaju (na primjer, živite u Južnoj Kaliforniji ili u New Yorku), imat ćete sreću završiti s 1.896.706 dolara, od čega je 350.000 dolara predstavljalo vašu izvornu glavnicu i 1.546.706 dolara predstavljaju vašu nominalnu dobit prije oporezivanja prije prilagodbe inflacije , Ti onda daraj taj novac vašim nasljednicima u svojoj volji ili kroz fond povjerenja. Ako se vaši nasljednici okrenu i ulažu novac u imovinu koja zarađuje 10 posto stope povrata, mogli bi uživati ​​u godišnjem povećanju osobne neto vrijednosti od 189.671 dolara.

Ako se, umjesto toga, kvalificirate za iskorištavanje izopačene osnovne praznine bez pokretanja poreza na nekretninu, možete proslijediti cijelu 2.710.244 dolara vašim nasljednicima bez da savezne, državne ili lokalne vlasti dobivaju bilo koji od njih. Sve što trebate učiniti je napustiti vrijedne dionice dionica, nekretnina ili drugih kapitalnih sredstava vašim nasljednicima. Kada umrete, bit će procijenjena fer tržišna vrijednost (u slučaju zaliha, to je često jednostavno, kao što je tržišna kotacija), a baštinici se ponašaju kao takva cijena - naslijeđena cijena - njihova je cijena.

Ova prodorna osnova vašim nasljednicima daje dvije vrhunske alternative:

1. Ako se drže na zalihama ili nekretninama i nastavlja proizvoditi prosječne stope povrata, zarađuju ih na višoj razini imovine od 2.710.244 dolara, a ne nižu od 1.896.706 dolara. To znači da bi uživali u povećanju bogatstva od 271.024 dolara godišnje, a ne 189.671 dolara. To je dodatnih 81.353 dolara ili 42,89 posto godišnje. U međuvremenu, 813.538 dolara dodatnog kapitala koji sjedi na svojoj bilanci može smanjiti troškove posudbe negdje drugdje ili služe kao zalog, ako žele financirati novu akviziciju ili razvoj.
2. Ako proda dionice, nekretnine ili drugu imovinu po primitku, mogu džepirati cijeli iznos od 2.710.244 dolara. To je dodatnih 813.538 dolara u stvarnom, tekućem novcu koji bi bio dostupan vašim nasljednicima.

Davanje zaliha ili imovine kao dar dok ste još živi

Što se događa ako želite dati vašim nasljednicima dionice cijenjene dionice ili druge imovine tijekom svog života? Neće se moći iskoristiti za produbljenu prazninu. Umjesto toga, nasljeđuju vašu osnovu cijene kao da su bili izvorni kupac pod istim uvjetima, po istoj cijeni i istog datuma koji ste učinili. Zbog toga je gotovo uvijek dobra ideja dati gotovine ili svježe kupljene dionice (gdje su tržišna vrijednost i osnova troškova usporedivi) i zadržati cijenjenu dionicu do smrti.

Jedna velika iznimka od ovog pravila je kako slijedi: Ako ćete ići preko poreza na nekretnine i nemate puno novca na raspolaganju, možete upotrijebiti godišnja ograničenja iz ograničenja poreza na dar kako biste im pružili dragocjenu zalihu, nekretninu , ili imovinu vašim nasljednicima. Taj će vam pristup pomoći smanjiti veličinu vaše imovine i uštedjeti na porezima koje ste inače dužni. Ako se uvjerite da je konačna cijenjena nekretnina ispod limita poreza na imovinu, ostatak će se naslijediti s produljenom prazninom.

Obavezno se posavjetujte sa kvalificiranim poreznim stručnjakom prije nego što poduzmete ove korake kako biste bili sigurni da to sve ispravno radite.